Brasil
Concluimos, no dia 6 de fevereiro, a oferta de títulos no mercado de capitais internacional (Global Notes). A operação realizada por nossa subsidiária Petrobras International Finance Company (PifCo) captou recursos no montante de US$ 7 bilhões. A operação, precificada no dia 01 de fevereiro de 2012, foi constituída pela emissão de títulos com vencimento em 2015 e 2017 e pela reabertura dos títulos com vencimento em 2021 e 2041.
A operação foi realizada em apenas um dia. A demanda superou US$ 25 bilhões, resultado de mais de 1600 ordens originadas por mais de 700 investidores.
Essa emissão estabelece os seguintes recordes:
- Maior oferta internacional de títulos do Brasil
- Maior emissão de dívida corporativa nos mercados emergentes nos últimos anos
- Menor custo para uma empresa brasileira no prazo de 03 e 05 anos
- Menor custo para o prazo de 10 anos já captado pela Petrobras
- Menor custo para o prazo de 30 anos de uma empresa brasileira.
A alocação final teve maior concentração nos Estados Unidos (58,4%), Europa (28,1%) e Ásia, sendo a maioria dedicada ao mercado de renda fixa de empresas com grau de investimento.
O sucesso da transação indica a confiança dos investidores com nossos fundamentos, nossa estratégia de crescimento e com nosso compromisso de manutenção do grau de investimento, indicado pelo monitoramento das metas dos indicadores de endividamento e expressiva geração de caixa. Adicionalmente, a transação está alinhada com a estratégia de acessar o mercado em momentos pontuais e nos volumes requeridos para o financiamento dos investimentos definidos em nosso Plano de Negócios.
Seguem abaixo as principais informações da emissão e reabertura:
| Características Nova Emissão |
Títulos com vencimento em 2015 |
Títulos com vencimento em 2017 |
|---|---|---|
| Volume | US$ 1,25 bilhões | US$ 1,75 bilhões |
| Cupom | 2,875% | 3,50% |
| Preço da Emissão | 99,499% | 99,419% |
| Rendimento ao Investidor | 3,051% | 3,628% |
| Vencimento | 06/02/2015 | 06/02/2017 |
| Data 1º Pagamento de Juros | 06/08/2012 | 06/08/2012 |
| Datas de Pagamento de Juros | 06/02 e 06/08 de cada ano | 06/02 e 06/08 de cada ano |
| Características Reabertura |
Títulos com vencimento em 2021 |
Títulos com vencimento em 2041 |
|---|---|---|
| Volume reabertura | US$ 2,75 bilhões | US$ 1,25 bilhões |
| Volume total após reabertura | US$ 5,25 bilhões | US$ 2,25 bilhões |
| Cupom |
5,375% | 6,750% |
| Preço da reabertura | 104,181% | 111,208% |
| Rendimento ao Investidor original | 5,401% | 6,806% |
| Rendimento ao Investidor reabertura | 4,796% | 5,935% |
| Vencimento | 27/01/2021 | 27/01/2041 |
| Datas de Pagamento de Juros | 27/01 e 27/06 de cada ano | 27/01 e 27/06 de cada ano |
A emissão recebeu o rating Baa1(Moody's), BBB (Standard & Poor's) e BBB (Fitch) e os recursos captados serão utilizados para o financiamento dos investimentos.
A operação foi conduzida pelo BB Securities Ltd., Citigroup Global Markets Inc., Itau BBA USA Securities, Inc., J.P. Morgan Securities LLC, Morgan Stanley & Co. LLC e o Santander Investment Securities Inc. como coordenadores líderes e contou com a participação do Banco Votorantim Nassau Branch e do Mitsubishi UFJ Securities (USA), Inc. como co-managers.
